ارتفاع الذهب رغم توجهه لتسجيل خسائر أسبوعية

أهم العناوين الرئيسية

لمحة سريعة: ارتفعت أسعار الذهب في التعاملات الصباحية لكنها لا تزال في طريقها لإنهاء الأسبوع على انخفاض بعد خمسة أسابيع متتالية من المكاسب.

التفاصيل: أدت المخاطر الجيوسياسية المرتفعة إلى زيادة إقبال المستثمرين على الملاذات الآمنة، إلاّ أن قوة الدولار الأمريكي في الفترة الأخيرة ضغطت على أسعار الذهب.

ما أهمية ذلك: تصاعدت التوترات في الشرق الأوسط مع دخول الصراع بين الولايات المتحدة وإيران يومه السادس. وأطلقت إيران عدة دفعات من الصواريخ استهدفت إسرائيل، بينما نفّذت إسرائيل ضربات ضد قوات الأمن الداخلي الإيرانية. كما أصابت هجمات بطائرات مسيّرة إيرانية مصفاة نفط في البحرين، في حين تسبب انفجار ناقلة قرب الكويت في تسرب نفطي. وفي الوقت نفسه، كانت إيران تستعد لجنازة علي خامنئي.

ويُعد الذهب من الأصول الآمنة، وقد سجّل بالفعل عدة مستويات قياسية جديدة هذا العام نتيجة استمرار المخاوف الاقتصادية والجيوسياسية.

ورغم أن الصراع المستمر في الشرق الأوسط عزز الطلب على الملاذات الآمنة، فإنه دعم أيضاً أسعار النفط، مما أثار مخاوف مرتبطة بارتفاع التضخم. ونتيجة لذلك، خفّض المستثمرون توقعاتهم بشأن خفض مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي لأسعار الفائدة في أي وقت قريب. وعادة ما تؤدي أسعار الفائدة المرتفعة لدى البنوك المركزية إلى تقليل الطلب على الذهب الذي لا يدر عائداً.

كما أشارت البيانات الأخيرة الصادرة من الولايات المتحدة إلى قوة النشاط الاقتصادي، مع انخفاض طلبات إعانة البطالة الأسبوعية، وارتفاع الإنتاجية، وتحسن نمو قطاع الخدمات.

إذ أظهرت بيانات صدرت يوم الخميس استقرار طلبات إعانة البطالة الأولية في الولايات المتحدة دون تغيير مقارنة بالأسبوع السابق عند 213 ألف طلب في الأسبوع الأخير من فبراير، وهو أفضل من تقديرات السوق البالغة 215 ألف طلب. كما تراجعت عمليات تسريح العمال في الولايات المتحدة إلى 48,307 حالة في فبراير مقارنة بـ 108,435 حالة في الشهر السابق، وبانخفاض حاد عن 172,017 حالة في الفترة نفسها من العام الماضي.

إلى جانب ذلك، ارتفعت أسعار الصادرات الأمريكية بنسبة 0.6% في يناير متجاوزة تقديرات السوق البالغة 0.3%، في حين صعدت أسعار الواردات بنسبة 0.2%. كما ارتفعت إنتاجية العمل في الولايات المتحدة بنسبة 2.8% خلال الربع الرابع، متجاوزة توقعات السوق البالغة 1.9%.

وارتفع الذهب في المعاملات الفورية بنحو 1.1% ليصل إلى 5,135.98 دولار للأونصة هذا الصباح، إلّا أن المعدن الأصفر لا يزال متجهاً لتسجيل خسارة أسبوعية.

في تداولات المعادن الأخرى، قفز سعر الفضة في المعاملات الفورية بنسبة 2.1% إلى 83.9525 دولار للأونصة، وارتفع البلاتين بنسبة 1.7% ليصل إلى 2,157.55 دولار، بينما صعد البلاديوم بنسبة 1.5% إلى 1,659.46 دولار.

ما الذي يجب متابعته: سيواصل المستثمرون مراقبة التوترات المستمرة في الشرق الأوسط، إلى جانب تحركات أسعار النفط الخام والدولار الأمريكي.

ومن المقرر صدور بيانات الوظائف غير الزراعية NFP ومبيعات التجزئة (17:30 بتوقيت الإمارات) من الولايات المتحدة اليوم. ويتوقع المحللون أن يُضيف الاقتصاد الأمريكي 59 ألف وظيفة في فبراير، وهو تباطؤ حاد مقارنة بالزيادة البالغة 130 ألف وظيفة في يناير. كما يُتوقع أن يستقر معدل البطالة عند 4.3%، في حين يُرجح أن ترتفع الأجور بنسبة 0.3% في فبراير بعد زيادة قدرها 0.4% في يناير. ومن المتوقع أن تتراجع مبيعات التجزئة الأمريكية بنسبة 0.3% في يناير بعد أن سجّلت ركوداً في ديسمبر.

الأسواق اليوم

ستكون شركة كوستكو تحت تحت المجهر اليوم بعد إعلان نتائج الربع المالي الثاني

الملخص: تراجعت أسهم كوستكو خلال جلسة التداول الممتدة يوم الخميس، رغم إعلان الشركة عن نتائج أرباح فاقت توقعات السوق للربع الأخير.

التفاصيل: بعد تجاوز تقديرات المحللين خلال ربع موسم العطلات الأخير، أعلنت كوستكو عن خطط لخفض الأسعار في حال تلقت أي استردادات بعد أن أبطلت المحكمة العليا الأمريكية الرسوم الطارئة التي فرضها الرئيس دونالد ترامب.

ورغم إلغاء المحكمة لهذه الرسوم الطارئة، فإن قرار ترامب بفرض رسوم استيراد مؤقتة أثار مخاوف لدى شركات السلع الاستهلاكية، التي كانت بالفعل تواجه ضغوطاً نتيجة بيئة تجارية متقلبة وارتفاع التكاليف.

كما ارتفعت إيرادات كوستكو بنسبة 9.1% على أساس سنوي لتصل إلى 69.60 مليار دولار في الربع المالي الثاني، متجاوزةً تقديرات السوق البالغة 69.29 مليار دولار. كما بلغت الأرباح 4.58 دولار للسهم، متفوقةً على توقعات وول ستريت التي كانت عند 4.57 دولار للسهم.

رد فعل الأسهم: تراجعت أسهم كوستكو بنسبة 0.2% لتصل إلى 980.29 دولار خلال تداولات ما بعد الإغلاق عقب إعلان النتائج الفصلية. ومع ذلك، ارتفع السهم بنحو 15% منذ بداية العام.

ما الذي يجب متابعته: سيواصل المستثمرون مراقبة الإعلانات المتعلقة بالرسوم الجمركية الصادرة عن إدارة ترامب.

كما ستظل التطورات المتسارعة في الشرق الأوسط محط اهتمام الأسواق نظراً لاحتمال تأثيرها على تكاليف الوقود وجداول الشحن.

الأسواق الأخرى: أغلقت المؤشرات الأوروبية على انخفاض يوم الخميس، حيث تراجع مؤشر FTSE 100 بنسبة 1.45%، ومؤشر DAX 40 بنسبة 1.61%، ومؤشر CAC 40 بنسبة 1.49%، ومؤشر STOXX Europe 600 بنسبة 1.29%.

أخبار مهمة أخرى

قال الرئيس الأوكراني زيلينسكي إن محادثات السلام الثلاثية لإنهاء الحرب تم تأجيلها بسبب الحرب بين الولايات المتحدة وإيران، ما أدى إلى تراجع زوج الدولار/الروبل في تداولات الفوركس هذا الصباح.

ارتفعت احتياطيات النقد الأجنبي في اليابان بمقدار 15.95 مليار دولار لتصل إلى 1.41 تريليون دولار في فبراير، وهو أقوى مستوى منذ ديسمبر 2021، الأمر الذي شكّل ضغطاً على زوج الدولار/الين في التعاملات الآسيوية المبكرة.

الإصدارات الاقتصادية اليوم 

صدور بيانات التغير في التوظيف في منطقة اليورو ومعدل نمو الناتج المحلي الإجمالي (14:00 بتوقيت الإمارات)، وستصدر في الولايات المتحدة مخزونات الأعمال ومخزونات التجزئة (19:00 بتوقيت الإمارات) وتقرير عدد منصات الحفر النفطية لشركة بيكر هيوز وإجمالي عدد المنصات (22:00 بتوقيت الإمارات)، بالإضافة إلى مؤشر مديري المشتريات Ivey في كندا (19:00 بتوقيت الإمارات).