الذهب يواصل تألُّقه بعد صدور البيانات الاقتصادية

أهم العناوين الرئيسية

لمحة سريعة: ارتفعت أسعار الذهب يوم أمس الاثنين حيث قام المستثمرون بتقييم آخر التقارير الاقتصادية.

التفاصيل: أدت البيانات الاقتصادية السلبية من الولايات المتحدة إلى زيادة احتمال قيام الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة في وقت لاحق من هذا العام.

انخفض الدولار الأمريكي إلى أدنى مستوى له في ثلاثة أسابيع مقابل العملات النظيرة الرئيسية، مما جعل المعدن الأصفر أكثر جاذبية لحاملي العملات الأجنبية.

ما أهمية ذلك: انتعشت أسعار الذهب يوم أمس الاثنين، من أدنى مستوى لها في أسبوعين عند 2330 دولاراً المُسجّل في الجلسة السابقة، بعد صدورالبيانات الاقتصادية الضعيفة من الولايات المتحدة. حيث تداول المعدن الأصفر في حدود 3.5٪ مقارنةً بأعلى مستوياته القياسية.

وفي هذا السياق، أظهرت البيانات الصادرة يوم الاثنين أن النشاط الصناعي في الولايات المتحدة قد تراجع للشهر الثاني على التوالي، كما أظهر الإنفاق على أعمال الانشاء في الولايات المتحدة ايضاً انخفاضاً غير متوقع على خلفية انخفاض أعمال الانشاء للمشاريع غير السكنية.

إلى جانب ذلك، انخفض مؤشر مديري المشتريات التصنيعي ISM بشكل غير متوقع ليصل إلى 48.7 في مايو، مقارنةً بقراءة أبريل عند 49.2، وقد جاء هذا الرقم مخالفاً لتقديرات السوق البالغة 49.6. كما انخفض الإنفاق على أعمال الانشاء في الولايات المتحدة بنسبة 0.1٪ عن الشهر السابق ليصل إلى معدل سنوي قدره 2,099 مليار دولار لشهر أبريل، مقابل انخفاض نسبته 0.2٪ في مارس. في حين كانت الأسواق تتوقع زيادة بنسبة 0.2 ٪ في الإنفاق.

ومن جانبه، انخفض الدولار الأمريكي مما نتج عنه دعم الذهب يوم أمس الاثنين. كما انخفض مؤشر الدولار الأمريكي بنسبة 0.4٪ ليصل إلى 104.14 يوم الاثنين. وكان المؤشر قد انخفض إلى 104.13 في وقت سابق من الجلسة، وهو أضعف مستوى له منذ منتصف مايو.

يتوقع المتداولون بشكل واسع النطاق أن يُخفّض البنك المركزي الأمريكي أسعار الفائدة في سبتمبر. علماً بأن أسعار الفائدة المنخفضة تحد من تكلفة الفرصة البديلة لحيازة الذهب الذي لا يدر عائداً.

على أنه من المتوقع أن يُخفض البنك المركزي الأوروبي أسعار الفائدة بمقدار ربع نقطة لتصل إلى 3.75٪ في اجتماعه القادم يوم الخميس.

في حين أضاف الذهب لعقود شهر أغسطس 23.50 دولار ليغلق عند 2369.30 دولار للأونصة يوم الاثنين، بعد أن كان قد سجّل مكاسباً الأسبوع الماضي.

وفي تداولات المعادن الأخرى، ارتفعت الفضة لعقود يوليو 34 سنتاً لتصل إلى 30.78 دولار للأونصة، وارتفع النحاس لعقود شهر يوليو 7 سنتات ليصل إلى 4.67 دولار للرطل. في حين انخفض البلاتين إلى 1022.8 دولار، واستقر البلاديوم على ارتفاع حاد عند 926.70 دولار.

ما يجب مراقبته: يترقب المستثمرون الآن بيانات التوظيف ADP المقرر إصدارها يوم الأربعاء، وتقرير وظائف القطاع غير الزراعي من الولايات المتحدة المقرر إصداره يوم الجمعة. من المتوقع أن تضيف الشركات الخاصة في الولايات المتحدة، التي أضافت 192,000 وظيفة في أبريل، 173,000 وظيفة أخرى في مايو. كما يتوقع المحللون أن يُضيف الاقتصاد الأمريكي 190,000 وظيفة في القطاع الخاص في مايو، مقارنة بزيادة قدرها 175,000 في أبريل.

الأسواق اليوم

قد يستحوذ الدولار الكندي على تركيز المتداولين اليوم قبل قرار أسعار الفائدة من بنك كندا.

الملخص: انخفض زوج الدولار الكندي/الدولار الأمريكي هذا الصباح بعد أن سَجّل أعلى مستوياته منذ أسبوعين يوم الاثنين.

التفاصيل: أظهرت البيانات الصادرة يوم الاثنين تباطؤاً في نشاط قطاع التصنيع في كندا. حيث انخفض مؤشر مديري المشتريات التصنيعي لـستاندرد آند بورز غلوبال في كندا ليصل إلى 49.3 في مايو، مقارنةً بقراءة أبريل عند 49.4، الأمر الذي يشير إلى انكماش نشاط المصانع في البلاد للشهر الثالث عشر على التوالي.

يتوقع المتداولون بشكل واسع النطاق أن يُخفّض بنك كندا سعر الفائدة الرئيسي بمقدار 25 نقطة أساس يوم الأربعاء بغية دعم الاقتصاد.

أدى انخفاض آخر في سعر النفط الخام، أحد الصادرات الرئيسية لكندا، إلى الضغط على الدولار الكندي. وقد انخفضت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط بنحو 0.5٪ لتتداول عند 73.87 دولار للبرميل هذا الصباح. كما انخفضت العقود الآجلة للنفط الخام الأمريكي بنسبة 3.6٪ لتستقر عند 74.22 دولار للبرميل يوم أمس الاثنين.

وتجدر الاشارة إلى أن تراجع مؤشر الدولار الأمريكي أدى إلى الحد من الخسائر الإجمالية لزوج الدولار الكندي/الدولار الأمريكي. وقد انخفض مؤشر الدولار الأمريكي بنحو 0.1٪ ليصل إلى 104.05 هذا الصباح.

إضافةً إلى ذلك، انخفض زوج االدولار الكندي/الدولار الأمريكي بنسبة 0.1٪ ليصل إلى 1.3641 هذا الصباح، بعد أن كان قد ارتفع إلى 1.3604، وهو أعلى مستوى له منذ 20 مايو، يوم الاثنين.

انخفض مؤشر S&P/TSX المركّب بنسبة 0.68٪ ليستقر عند 22116.69 يوم الاثنين، في حين انخفض عائد السندات الحكومية الكندية لأجل 10 سنوات إلى أدنى مستوى له في ثمانية أسابيع.

ما يجب مراقبته: يترقب المستثمرون قرار سعر الفائدة من بنك كندا يوم الأربعاء. ومن المتوقع أن يُخفّض البنك المركزي الكندي أسعار الفائدة إلى 4.75٪.

كما ستظل بيانات مؤشر مديري المشتريات الخدمي ومؤشر مديري المشتريات المركّب، المقرر صدورها يوم الأربعاء، محط التركيز. ويتوقع المحللون أن يرتفع مؤشر مديري المشتريات الخدمي لـستاندرد آند بورز غلوبال إلى 49.7 في مايو، من 49.3 في أبريل، في حين من المتوقع أن يرتفع مؤشر مديري المشتريات المركّب إلى 49.6 في مايو، من 49.3 في أبريل.

الأسواق الأخرى: أغلقت مؤشرات التداول الأمريكية على نتائج متباينة يوم الاثنين، حيث ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 وناسداك 100 بنسبة 0.11٪ و 0.35٪ على التوالي، في حين انخفض مؤشر داو جونز بنسبة 0.30٪.

أخبار مهمة أخرى

ارتفع مؤشر مديري المشتريات التصنيعي AIB في أيرلندا إلى 49.8 في مايو، مقارنةً بأدنى مستوى له في تسعة أشهر في أبريل عند 47.6، مما أدى إلى ارتفاع زوج اليورو/الدولار الأمريكي في تعاملات الفوركس هذا الصباح.

نمت مبيعات التجزئة في المملكة المتحدة بنسبة 0.4٪ على أساس سنوي في مايو، مقارنةً بانخفاض نسبته 4.4٪ في الشهر السابق، مما أدى إلى دعم زوج الجنيه الأسترليني/الدولار الأمريكي.

الإصدارات الاقتصادية اليوم 

قيمة ميزانية الحكومة الفرنسية، وتقرير البطالة في إسبانيا، وعدد العاطلين عن العمل وتقرير البطالة ومعدل البطالة في ألمانيا، ومؤشر Redbook وعدد فرص العمل وطلبات المصانع ومؤشر التفاؤل الاقتصادي ومؤشر مدير الخدمات اللوجستية وإجمالي مبيعات السيارات ومخزونات النفط الخام في الولايات المتحدة، بالإضافة إلى توقعات التضخم في منطقة اليورو خلال الأشهر الـ 12 المقبلة.