أخبار السوق
28 أكتوبر 2024
لمحة سريعة: سجّل الدولار الأمريكي تقدماً ملحوظاً يوم الجمعة، مسجّلاً مكاسب للأسبوع الرابع على التوالي.
ما حدث: أدت التقارير الاقتصادية القوية التي أصدرتها الولايات المتحدة الأسبوع الماضي إلى تهدئة التكهنات حول حجم وسرعة خفض أسعار الفائدة من بنك الاحتياطي الفيدرالي.
ما أهمية ذلك: أظهرت البيانات التي أصدرتها الولايات المتحدة يوم الجمعة ارتفاع طلبيات السلع غير الدفاعية، باستثناء الطائرات، بنسبة 0.5% في سبتمبر، متسارعة من مكاسب بنسبة 0.3% في أغسطس. كما جاء الرقم أعلى من تقديرات السوق البالغة 0.1%. وانكمشت طلبيات السلع المُعمّرة بنسبة 0.8% إلى 284.8 مليار دولار في سبتمبر، بما يتماشى مع الانخفاض المُعلن في أغسطس.
إلى جانب ذلك، أصدرت جامعة ميشيغان بيانات أظهرت ارتفاعاً لمعنويات المستهلك إلى أقوى مستوى في ستة أشهر. وارتفعت معنويات المستهلك في الولايات المتحدة إلى 70.5 في أكتوبر، من قراءة سابقة بلغت 70.1، متجاوزة تقديرات السوق البالغة 69.0.
بينما تراجعت توقعات التضخم على مدار عام واحد إلى 2.7% في أكتوبر، مقارنة بالقراءة الأولية البالغة 2.9%، لكنها جاءت متوافقة مع بيانات سبتمبر.
ويتوقع المتداولون الآن قيام الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماع نوفمبر، في حين توجد بعض التكهنات بأن البنك المركزي سيُبقي على أسعار الفائدة على حالها دون تغيير.
وفي أوروبا، أظهر مسح لمعنويات الأعمال الألمانية تحسناً أعلى من المتوقع في الثقة لشهر أكتوبر، بعد تسجيل انخفاضات لأربعة أشهر متتالية. وقال محافظ بنك فرنسا “فرانسوا فيليروي” إن البنك المركزي الأوروبي سيواصل خفض أسعار الفائدة.
على صعيد مختلف، ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي، الذي يقيس أداء الدولار مقابل سلة من العملات الرئيسية، بنسبة 0.25% إلى 104.32 يوم الجمعة. وسجّل الدولار مكاسب بنسبة 0.8% خلال الأسبوع.
فيما انخفض زوج العملات EUR/USD بنحو 0.3% إلى 1.0797، وانخفض زوج العملات GBP/USD بنحو 0.1% إلى 1.2963 يوم الجمعة. في المقابل، ارتفع زوج العملات USD/JPY بنحو 0.3% إلى 152.30.
ما الذي يجب مراقبته: ينتظر المستثمرون صدور بيانات الوظائف غير الزراعية الأمريكية، المقرر صدورها يوم الجمعة المقبل. كما سيكون قرار أسعار الفائدة لبنك اليابان يوم الخميس موضع تركيز المتداولين. وتتوقع الأسواق على نطاق واسع أن يُبقي بنك اليابان على أسعار الفائدة المنخفضة للغاية.
سيتم إصدار مؤشر التصنيع الفيدرالي في دالاس اليوم. ويتوقع المحللون أن يتحسن مؤشر النشاط التجاري العام لبنك الاحتياطي الفيدرالي في دالاس للتصنيع في تكساس إلى -1 في أكتوبر، من قراءة -9 في سبتمبر.
الملخص: انخفضت أسهم كولجيت-بالموليف يوم الجمعة، على الرغم من إعلان الشركة عن أرباح ربع سنوية أفضل من المتوقع.
التفاصيل: أعلنت شركة تصنيع معجون الأسنان عن نتائج ربع سنوية متفائلة ورفعت توقعاتها لعام 2024. وشهدت الشركة طلباً قوياً على منتجاتها، حيث يواصل المستهلكون الإنفاق على الضروريات اليومية على الرغم من ارتفاع تكاليف المعيشة.
وارتفعت مبيعات كولجيت بالموليف ربع السنوية بنسبة 2.5٪ إلى 5.033 مليار دولار، متجاوزة توقعات وول ستريت البالغة 5.003 مليار دولار. في حين بلغت الأرباح المعدلة 91 سنتاً، متجاوزة تقديرات المحللين البالغة 89 سنتاً للسهم.
كما ارتفعت مبيعات الشركة في أوروبا بنسبة 8٪، وفي آسيا ومنطقة المحيط الهادئ بنسبة 6.3٪، وفي أفريقيا بنسبة 4.8٪. ومع ذلك، انخفضت المبيعات في أمريكا اللاتينية وأمريكا الشمالية بنسبة 3.2٪ و 2.1٪ على التوالي.
من جهة أخرى، اتسعت هوامش الربح الإجمالي بمقدار 260 نقطة أساس إلى 61.1٪ خلال الربع.
في هذا الصدد، قال الرئيس التنفيذي نويل والاس: “نتوقع استمرار وتيرة الاستثمار القوي في الإعلانات خلال بقية العام حيث نركّز على بناء قوة العلامة التجارية وتوسيع القدرات اللازمة لدفع النمو”.
ورفعت الإدارة توقعاتها لعام 2024 للمبيعات الصافية إلى 3٪ -5٪، من توقعاتها السابقة بنسبة 2٪ -5٪. كما رفعت توقعاتها لنمو الأرباح المعدلة إلى 10٪ -11٪، مقابل توقعاتهم السابقة بنسبة 8٪ -11٪.
كيف استجابت الأسهم: انخفضت أسهم كولجيت بالموليف بنسبة 4.1٪ لتغلق عند 95.61 دولار يوم الجمعة بعد إصدار النتائج الفصلية. وأضاف السهم حوالي 18٪ حتى الآن.
ما الذي يجب مراقبته: سيواصل المستثمرون مراقبة مستويات التضخم الإجمالية والبيانات الاقتصادية، مما يؤثر على إنفاق المستهلك، وبالتالي على النتائج الإجمالية للشركة في المستقبل.
الأسواق الأخرى: أغلقت معظم المؤشرات الأوروبية تعاملات الجمعة بصورة سلبية حيث انخفض مؤشر FTSE 100 ومؤشر CAC 40 ومؤشر STOXX Europe 600 بنسبة 0.25% و0.08% و0.03% على التوالي، بينما ارتفع مؤشر DAX 40 بنسبة 0.11%.
انخفضت الأرباح الصناعية في الصين بنسبة 3.5% على أساس سنوي إلى 5228.16 مليار يوان خلال الأشهر التسعة الأولى من العام، مقارنة بزيادة بنسبة 0.4% في الفترة السابقة مما فرض ضغوطاً على زوج العملات CNY/USD.
انكمش فائض ميزانية الحكومة الكندية إلى 2.55 مليار دولار كندي في أغسطس، من 3.05 مليار دولار كندي في الشهر الذي سبقه، مما دفع زوج العملات CAD/USD إلى الانخفاض في تعاملات الفوركس الصباحية.
مبيعات التجزئة في إسبانيا، ومبيعات الجملة ومقياس الأعمال CFIB في كندا، ومعدل البطالة في سنغافورة، وقراءة السوق المركزية للبنك المركزي البرازيلي، ومعروض النقود M3 وقيمة القروض في المملكة العربية السعودية.